Авторизация на порталеРегистрация на портале

Авторизация на портале

Авторизуясь на www.stockworld.com.ua Вы получаете доступ к расширенному функционалу портала: комментированию публикаций, организации встреч и участию в мероприятиях, созданию собственного профиля и просмотру профилей других зарегистрированных пользователей портала
РегистрацияЗабыли пароль?
Также Вы можете авторизироваться при помощи вашего профиля в социальных сетях. Вы автоматически принимаете на себя условия Правил поведения на портале, а также условий перепечатки и другого использования материалов портала
Авторизация на порталеРегистрация на портале
Также Вы можете зарегистрироваться при помощи вашего профиля в социальных сетях :
27.02.2015 | 10:07
864
0

Действия Путина можно предсказать по биржевым котировкам

Фото: elise.com.ua
Фото: elise.com.ua

Аспиранты Корнеллского университета отмечают зависимость между всплесками инсайдерской торговли и началом конфликта между Россией и Украиной.

Действия Российской Федерации (РФ) и ее руководителя Владимира Путина можно предсказать по поведению биржевых индексов. К такому выводу пришли аспиранты Корнеллского университета Филип Сильва и Екатерина Волкова, пишут Ведомости.

По их мнению, поведение рынков в конце февраля – начале марта 2014 года было примером типичной информированной торговли, на которую влияет инсайдерская информация. В данном случае – информация о готовящемся вторжении в Украину.

6 мая 2010 года VPIN достиг критически высоких значений за два часа до обвала рынка.

Аспиранты оценивают эту информацию при помощи индикатора информированной торговли VPIN (volume synchronized probability of informed trading). Сначала оценивается тренд в динамике цены актива: какое количество участников рынка будет хотеть купить актив, а какое – продать. Посмотрев после этого на реальную разницу в объеме заказов на покупку и продажу этого актива, можно вычислить дисбаланс. VPIN – это разница между теоретическим и реальным дисбалансом в объеме заказов. Индекс показывает, какой процент от общего объема торгов активом был совершен информированными трейдерами, и количество таких трейдеров на рынке. Чем их больше, тем менее стабильны торги. Это делает индикатор способным предугадывать сильные колебания рынка. Так, 6 мая 2010 года VPIN достиг критически высоких значений за два часа до обвала рынка (Flash Crash, когда DJIA обвалился на 9 %).

С 6 января по 4 апреля 2014 года индекс VPIN, примененный к фьючерсам РТС, удерживал уровень 34 %.

Таким образом, если VPIN некой акции или индекса резко возрастает, значит, инсайдеры активизировались перед крупнейшим, очень значимым событием, уточняет Леонид Бершидский в своей колонке для Bloomberg. С 6 января по 4 апреля 2014 года индекс VPIN, примененный к фьючерсам РТС, удерживал уровень 34 %. Однако 27 февраля VPIN некоторых отдельных акций увеличился, а VPIN индекса РТС подскочил до 52,5 %.

Можно заключить, что в этот день на рынке были люди, торговавшие макроэкономической информированностью (политическими новостями) до того, как новости стали широко известны.

Напомним,  СМИ сообщили о вторжении России в Украину 1 марта.

В этой статье упоминались: россия, ртс, путин, индексы, vpin
Если Вы заметили орфографическую ошибку, выделите её мышью и нажмите Ctrl+Enter
Оставить комментарий0
Для того, чтобы оставлять комментарии Вам нужно войтивойти или зарегистрироватьсязарегистрироваться.
Последние новости рубрики:
Stockworld's telegram
По теме:
937
0
Россия сократила вложения в гособлигации США, а Китай скупает американские "длинные" ценные бумаги
За 2014 год Россия уменьшила вложения в казначейские облигации США почти на 38 %, в то время как Китай активно скупает американские государственные ценные бумаги долгосрочного погашения, одновременно избавляясь от краткосрочных бондов.
757
0
ЕБРР может заявить об убытках из-за России и Украины
Причиной таких финансовых показателей банка могут стать девальвация рубля и гривны.
858
0
Московская биржа опровергла сообщения о манипулировании на валютном рынке
Московская биржа назвала провокационными и безосновательными заявления о возможном манипулировании ценами на валютном рынке со стороны Московской биржи и Банка России. Накануне несколько изданий опубликовали информацию об обращении депутата Евгения Федорова в Следственный комитет с просьбой провести проверку в отношении управляющего директора биржи Романа Сульжика.
Подробнее